ඔබේ Portfolio වැඩිදියුණු කිරීම සඳහා රහස් අටක්

by ජෝෂුවා කේනන්

පියවරෙන් පියවර මාර්ගෝපදේශකයක් සම්පූර්ණ සම්පතක් නිර්මාණය කරමින්, ඔබේ වර්තමාන හා අනාගත මූල්ය අවශ්යතාවයන් සඳහා පූර්ණ විසඳුම් නිර්මාණය කිරීමට ඔබ අවධානය යොමුකළහොත් ඔබේ ශේෂ පත්රය පෙනුනේ කෙසේදැයි අපි ඔබට ප්රායෝගිකව අවබෝධ කර දුන්නා. මෙම පසුබිම තුළ ඔබේ Portfolio Returns වැඩි දියුණු කිරීම සඳහා අටක් රහස් හෙළි වන අතර, කුඩා කුඩා බුද්ධිමත් පියවරයන් ඔබ විශ්රාම ගැනීමට යන්නේ ඔබේ සාක්කුවේ තිබෙන මුදල් ප්රමාණයෙන් වෙනස් වන ලෝකයක වෙනස්කමක් ඇති බවය.

01 ඔබේ සංයෝගයේ අනුපාතය සමඟ වර්ධන අනුපාතය අවුල් නොකරන්න

වසරකට 3% කින් පමණ වර්ධනය වන ව්යාපාරයකින් 15% ක මුදලක් ඔබගේ ගිණුම සවි කර ගැනීමට ඔබට හැකි වේ. කෙසේද? පළමුව, ඔබට එහි සැබෑ වටිනාකමට වඩා අඩු මිලක් ගෙවීමට සිදුවනු ඇත; එනම්, නිසි අනුපාතයකින් අඩු කරන ලද සියලු අනාගත මුදල් ප්රවාහයන්ගේ ශුද්ධ වර්තමාන වටිනාකම - සාමාන්යයෙන් දිගුකාලීන එක්සත් ජනපද භාන්ඩාගාර බැඳුම්කර සහ උද්ධමනය ඉහළ නංවන්නකි. දෙවනුව, කළමනාකරණය විශාල ලාභාංශ ගෙවීමට හෝ සැලකිය යුතු කොටස් ප්රතිමිලදී ගැනීම් සිදු කිරීමට සිදුවනු ඇත. කොටස් වෙළඳාම් 10x ඉපැයීම් සඳහා කොටස් වෙළඳාම් සඳහා කොටස් හිමිකම සඳහා 10% ක ඉපැයීමක් වැඩිවීම හා ආයෝජකයා සංයුතියේ දළ වශයෙන් 13% කින් වැඩි වීමෙන් 3% ක කාබනික වර්ධනයටද වැඩි වනු ඇත. ඇත්ත වශයෙන්ම, ධාවනය නියමාකාර යමක් වන අතර, එය ක්රමයෙන් ඉහළට බෑවුම මෙන් පෙනේ නැත. නමුත් ඔබේ විශ්ලේෂණය නිවැරදි නම්, ඔබේ ප්රතිඵල හොඳ වනු ඇත.

ප්රතිලෝම සත්ය වේ; ඔබ 100x ඉපැයීම් සඳහා වාර්ෂිකව 25% ක වර්ධනය වන සමාගමක් මිලදී ගැනීමට ඔබ, ඔබ ඉතා හොඳින් සිදු කිරීමට නොහැකි වනු ඇත. තොගයේ වටිනාකමෙන් විශාල ප්රමාණයක් විනාශ කර දැමීම සඳහා තනි අඳුරක් ඇතිවීම පමණක් නොව, සතුටුදායක ලෙස වැඩ කිරීමට බලාපොරොත්තු වන බලාපොරොත්තුව හා යාච්ඤාව මත රඳා පවතී. ඇත්ත වශයෙන්ම ආයෝජනය කරන්නේ ඔබගේ අවශ්යතාවට ගැලපෙන දේවල් මත පදනම් වූ දේවල් මත ය. එනම්, සියල්ල සැලසුම් නොකළහොත් එය කලාතුරකිනි.

02 පිරිවැටුමේ හැකි තරම් අඩු කරන්න

ලොව පුරා පැරණිතම සහ වඩාත් ගෞරවාන්විත වටිනාකමක් ඇති ආයෝඡන වෙළඳසැල්වලින් එකක් වන ට්වීඩ්, බ්රවුන් සහ සමාගම, 1999 නොවැම්බර් 22 වන දින කොටස් හිමියන්ට ලිපියක් නිකුත් කරන ලද ඉහළ පිරිවැටුමකි . ඔවුන් විසින් ඉදිරිපත් කරන ලද ප්රස්ථාරය ඩොලර් මිලියන 1 ක ආරම්භක ආයෝජනයක් වසරකට 20% කින් වැඩි වී ඇත (සියල්ලට පසු - සිය වෙළඳාමේ අතිශයින්ම ක්රියාකාරී වන මුදල් කළමනාකරුවන් විසින් දිගුකාලීන සාමාන්යයයට වඩා 70% සිට 80% දර්ශකය.) සෑම ප්රතිශතයක්ම ලබාගත් ජයග්රහන සහ අවුරුදු විස්සක කාලය සඳහා 27% ක බදු අනුපාතයක් ඇස්තමේන්තු කර ඇත.

0% ක වාර්ෂික පිරිවැටුම් අනුපාතයක දී, ආයෝජන කළඹේ වටිනාකම ඩොලර් මිලියන 38,337,600 දක්වා ඉහළ යනු ඇත. 3% ක පිරිවැටුම, ඩොලර් 34,211,200 ක්, 10%, ඩොලර් 27,808,500, 30%, ඩොලර් 20,250,200, 85%, ඩොලර් 15,695,500 සහ 100% පිරිවැටුම, ඩොලර් 15,264,800 කි. වෙනත් වචනවලින් කියතොත්, ඔබ සියයට 100% පිරිවැටුමේ ආයෝජන කළඹට 0% ක පිරිවැයක් දැරීමට සිදුවනු ඇති අතර, එය සංසන්දනාත්මක වාර්ෂික වර්ධන අනුපාතිකය (CAGR) 14.6% දක්වා පහත වැටී ඇත. එබැවින් ඉන්ධන පිරිවැය නිසා, ආයෝජනයේ මිල දී ගැනීමේ හා ආකර්ශනය කිරීමේ ආකර්ශණීය බව නිසා, ඔබ සැබවින්ම සුළු වශයෙන් අඩු අනුපාතයකින් මිළදී ගැනීමෙන් ඔබේ සාක්කුවේ වැඩි මුදල් ප්රමාණයක් ඉදිරියට පැමිණිය හැකිය.

බර්ක්ෂයර් හැත්තෑවේ හි උපසභාපති චාර්ලි මුන්ගර්, වොරන් බුෆෙට්ගේ ව්යාපාරික හවුල්කරුවකු වන අතර, අතිශයින්ම ගෞරවාන්විත හා සවිස්තරාත්මක මුදල් කළමණාකරුවෙකු වන "ඔබේ ** ආයෝජනයේ" වාඩි වී ඇති තරමටම වර්ණවත් වාක්යයක් ගෙන ඒමට මෙය හේතු වී ඇති බව පෙනෙන පෙනේ. දිගු කලක් තිස්සේ සැබැවින්ම ධනවතුන් වැඩෙන රහස විස්තර කිරීමට. ඔබේ දරුවන්ගේ කුඩා ලීග් ක්රීඩා, පාසැල් නාට්ය, කියවීම, මිතුරන් සමඟ කෝපි නාද, ඔබේ කලත්රයා සමඟ නිවාඩුවක් ගත කිරීම හෝ ඔබ ඉහළින් අගය කරන වෙනත් දේ සඳහා ඔබට සැබැවින්ම වැදගත් වන දේ කිරීමට ඔබට ඉඩ සලසයි.

නැවත නැවත ලැබුණු ලාභාංශවල බලය දැනගන්න

සෑම විටම ඔබේ ලාභාංශ නැවත ආයෝජනය කරන්න
මන්දගාමී වීම සැමවිටම ලාභදායකයි
ලාභාංශ නැවත ආයෝඡන සැලසුම්
ඉහළ ලාභාංශ කොටස් තෝරා ගැනීම
ලාභාංශ තොග සොයා යාමේදී, ලාභාංශ බිල්පත සියල්ලට අදාල නොවේ

04 ඔබේ දූරකථනය ඉමහත් ප්රතිලාභයක්: මූලික ගිණුම්කරණයේදී විද්යාලයේ පාඨමාලාව ගන්න

වසර ගණනාවක් තිස්සේ ඔබ ආයතනික ඉණිමඟට වැඩ කරමින් සිටියි. සෑම උදෑසනකම අවදි වන විට, ඔබේ පද්ධතියට කැෆේන් වත් කර ගනිමු. පැය සංචාරය, ව්යාපාරික චාරිකා, ඔබේ දරුවන්ගෙන් ඈත්ව සිටීම, කපිතාන්, වෛරසම්පන්න සේවාදායකයින්, අපිරිසිදු පාරිභෝගිකයන් සහ වෙනත් ගැටළු රැසකට මුහුණදීමට සිදුවනු ඇත. අවම වශයෙන් කලාතුරකින්, ඔබේ වෘත්තිය පුරා. කෙසේ වෙතත්, ඔබ ඇත්ත වශයෙන්ම මහන්සි වී වැඩ කරන මුදල් ගැන සැලකිල්ලක් දක්වන විට, බොහෝ අය තුවායෙන් දමනු ඇත. මෙය නිසි ලෙස, මූලික වශයෙන් කළමනාකරණය කිරීමෙන්, එම අරමුදල් මඟින් ඔබගේ ශ්රමයට වඩා ඔබට වඩා වැඩි ලාභයක් උපදවා ගත හැකිය.

දිගුකාලීනව අඩු වියදමකින් අරමුදල් ණයට ගැනීම මගින් ණය ප්රාග්ධනීකරණ ව්යුහය වෙනස් කිරීම සඳහා සමාගමේ ප්රාග්ධනීකරණ ව්යුහය වෙනස් කිරීම සඳහා බොහෝ ආයෝජකයින් වැරදි ලෙස තේරුම් ගන්නේ කෙසේදැයි මම මෑතකදී කනස්සල්ලට පත් විය. ස්ථාවර පොලී අනුපාත, කොටස් මිලදී ගැනීම සඳහා, කොටස්වල සම්පූර්ණ ගණනය කිරීම් අඩු කිරීම. මෙය මගේ පුද්ගලික ප්රියතම එකක් වන AutoZone එකක කතා කරන විට සිදු වේ. වැඩි විස්තර සඳහා, ණය අනුපාතිකයේ ණය සීමාවන් බලන්න - අංකවලින් පරෙස්සම් වන්න

ඔබේ නිපුණතා කවය තුළ සිටින්න

ඔබ ඔබේ කොටස්, බැඳුම්කර, අන්යොන්ය අරමුදල් සහ වෙනත් වත්කම් දෙස බලන විට, ඔබට සුහදශීලී හැඟීමක් ඇති විය යුතුය. එය මහල් නිවාසයක් නම්, ඔබ ගෙවූ දේ මතක තබා ගැනීම, ඔබ එය මිලදී ගත්තේ ඇයි, පළමු වතාවට ගොස් දේපළ පරීක්ෂා කිරීම සහ කඩදාසි අත්සන් කිරීම. ඔබ මැක්ඩොනල්ඩ්ස්, ජොන්සන් ඇන්ඩ් ජොන්සන්, S & P 500 දර්ශක අරමුදල හෝ වෙනත් අසංඛ්යාත සුරක්ෂිතභාවයක් හිමි නම්, ඔබ ඔබේ වාර්තා දෙස බැලිය යුතු විට, ඔබ ඒවා අයිති වන්නේ මන්දැයි ඔබ දැන සිටිය යුතුය. ඊලඟ දශකය, කළමනාකාරිත්ව ප්රාග්ධන වෙන්කිරීමේ ප්රතිපත්ති (ලාභාංශ හා සසඳන ප්රතිමිලදී ගැනීම් වලට සාපේක්ෂව ණය අඩුවීම සාපේක්ෂව අත්පත් කර ගැනීම්, ඓන්ද්රීයව වර්ධනය වන) මෙන්ම ඔබේ ස්ථානයට බලපෑ හැකි නීතිමය හා ආර්ථික ප්රවණතා ද වේ.

ආයෝජකයින් ඔවුන්ගේ වෘත්තියෙහි රැඳී සිටින බව වොරන් බෆට්ගේ ප්රකාශය එතරම්ම වැදගත් නොවේ. තෙල් සේවා සමාගමක් ඇගයීමට ඔබට නොහැකි වනු ඇත. එම ක්ෂේත්රයේ නිපුනතාවයට යම් කෙනෙකුට එය අත්හැරිය යුතුය. ඒ වෙනුවට, ඔබ දන්නා දේ සහ මුදල් උපයන්නේ කෙසේද යන්න පිළිබඳව අවධානය යොමු කරන්න. ග්රේහැම් ඔහුගේ බොහෝ ආයෝජන ග්රන්ථ වල එක් පුද්ගලයෙකු ඇමෙරිකන් වෝටර් වර්ක්ස් සමාගම සමඟ ඉතා සමීපව සිටි සාමාන්ය මිනිසෙකුගේ සිද්ධිය පෙන්වා දුන්නේය. ඔහුගේ ධනය ඔහුගේ ජීවිත කාලය පුරාවටම එකම සුරක්ෂිතභාවය මිලදී ගැනීම සහ විකුණා දැමීමට සමත් විය. ආයෝජනයේ දී, දැනුමේ පළතුර නිෂ්ඵලය; ඔබට අවශ්ය දේ දැනුමෙහි ගැඹුරයි.

පීටර් ලින්ච් ප්රශ්න අසන්න

පේතෘස් ලින්ච් සෑම වසරකම අවසානයේ දී ආයෝජකයා සිය හෝ ඇය සතු කොටස් දෙස බලා සිටිය යුතු ය: "දැන් මා දන්නා දේ දැන ගැනීම සහ මෙම ධාරා වානිජ වෙලඳාමේ ඇති මිල දැනගැනීම සඳහා මම නව ආයෝජනයක් කිරීමට කැමැත්තෙමි මම දැනටමත් තනතුරක් නොසිටියේ නම් මෙම සමාගමට මුදල් එවන්නෙමි. "පිළිතුර නොවේ නම්, සාධාරණත්වය පවත්වා ගැනීම සඳහා ඔබේ දිගු හා අසීරු කරුණු පරීක්ෂා කිරීම අවශ්යය.

ඔබේ පිළිතුර "නැත" යන නඩත්තු කිරීම පවත්වා ගැනීමට සුදුසු තත්වයන් කිහිපයක් තිබේ. සමහර විට ඔබේ කල්බදු බදු විශාල වශයෙන් වැඩි වී ඇති නිසා ඔබට ආයෝජන විකිණීම හා මාරු වීම ඉතා අල්ප වශයෙනි. ඊලඟ දශකය තුල සියයට තුනක් හෝ ඊට වැඩි මුදලක් උපයා ගැනීමට අපේක්ෂා කරන අතර IRS වෙත අහිමිවන මූලධර්මයේ වටිනාකම හේතුවෙන් ඔබට මුදල් පිරිමැසෙනු ඇත. සමහරවිට, එය හුදෙක් සුහදතාව හා සැනසිල්ලේ සරල කාරණයක්. බොහෝ පාඨකයින්ට වසර ගණනාවක් තිස්සේ දැන සිටි සමාගමක කොටස් වෙළඳාම් පිළිබඳව ප්රවේශම් සහගත වීම සඳහා තම පාඨකයින් උනන්දු කරවූ අතර ඔවුන් නොසැලකිලිමත්කම සඳහා හොඳ අවබෝධයක් ලබා ගැනීමට පැමිණ සිටි බොහෝදෙනා උනන්දුමත් පොදු කොටස් හා අන්කොමන් ලාභ උපයාගත් පිලිප් ෆිෂර් විය. එය විවිධ වර්ගයේ අවදානම හඳුන්වා දෙන නිසා.

07 ඔබේ ආයෝජනයන් සිදු කළ හැක්කේ කෙසේද?

නීතියට අනුව විවිධ ගිණුම් විවිධ බදු ලක්ෂණ ඇත. සාම්ප්රදායික IRA හි උදාහරණයක් ලෙස, ඔබේ ආදායම් බදු වලින් ඔබ විසින් කරන ලද දායක මුදල් වලින් මුදල් අඩු කළ හැකිය. ඔබ එය ආපසු ලබා ගන්නා තෙක් මුදල් නිදහස් කරනු ලැබේ. අනෙක් පැත්තෙන් රත්ර IRA විසින් ඔබේ ආදායම් බදු වලින් අයකරනු ලබන ආදායම අඩු කර ගැනීමට ඉඩ නොදේ, නමුත් ගිණුමේ වර්ධනය වන මුදල් කිසිදාක පනවනු ලබන්නේ වර්තමාන නීතිය අනුවය. එයින් අදහස් වන්නේ ඔබ ඔබේ ගිණුමේ ඩොලර් 10,000 ක් සහ ඊළඟ Wal-Mart සොයා ගැනීමට නම්, දශක කිහිපයක් ඇතුළත ඩොලර් දශ ලක්ෂ 10 කට වැඩි මුදලක් වර්ධනය වන අතර, මාමා සෑම් බෙදාහරින්නේ නැත; එය ඔබගේ සියල්ලම.

මතක තබා ගන්න ඔබ සෑම විටම ඔබේම ගෞරවයට පාත්ර වූ සහ පිළිගත් බදු උපදේශකයෙකු සමග විමසන්න. එවිට ඔබේ පෞද්ගලික තත්වය මත පදනම්ව දැනුවත් උපදෙස් ලබා ගත හැකිය. බොහෝ බදු අයබදු ගිණුම් සෑම වසරකම උපරිම දායකත්ව නීති රීති වලට යටත් වේ. එබැවින් ඔබ කොතැනක තබාගැනීමට කුමන වත්කම් තීරණය කිරීමට බොහෝ විට බල කෙරෙයි. සාමාන්ය නීති කිහිපයක් පහත දැක්වේ:

දර්ශක පදනම් කරගත් අන්යොන්ය අරමුදල් වැනි බදු-කාර්යක්ෂම ආයෝජන, අරමුදල් සමාගම් සමඟ හෝ තැරැව්කාර ගිණුමක් හරහා සෘජුවම රඳවා ගත යුතුය. බොහෝ විට ඒවා මිලදී ගැනීම සහ විකිණීම බොහෝ විට නොලැබෙන බැවින්, ලාභ ඉපැයීම අගය කළ හැකිය. ඊට වැඩි කාලයක් පසුව.
REITs , ලාභාංශ-පොහොසත් කොටස් සහ ආයතනික බැඳුම්කර වැනි මුදල් උත්පාදනය වන වත්කම් බදු ප්රතිලාභ ලබා ගත යුතු ගිණුම්වල පවත්වා ගත යුතුය. ඔබේ සියලුම ලාභ රඳවා තබා ගන්නා සමාගම් වල දිගු කාලයක් පවත්වා ගැනීමට ඔබ සැලසුම් කර ඇති අතර කොටස් තැරැව්කාර ගිණුම්වල තබා ගත හැකිය. 1960 ගණන්වල මැද භාගයේ සිට ලාභාංශයක් නොලැබූ බර්ක්ෂයර් හෙතවේ වැනි ව්යාපාරයක් ඔබ හොඳ අපේක්ෂකයෙක් වන අතර ඔබේ කොටස් මිල දී ගෙන ඇති තුරු තවමත් ඒවා මිලදී ගෙන ඇති හෙයින්, ඔබ බදු වශයෙන් සතයක් ගෙවා නැත. ඒ වෙනුවට, ඔබේ මුදල් ඉපැයූ පමණින් පමණක් බදු ගෙවීමෙන් සාම්ප්රදායික අයැදුම්කරුවෙකු මෙන් විය හැකිය.

08 කාර්තුමය පදනම මත වෙළඳ පොළ මිල ගණන් බලන්න

අන්තිමේදී මෙය දිගුකාලීන, සාම්ප්රදායික ආයෝජන කළඹක් මත පදනම්ව ඩොලර් පිරිවැය සාමාන්යය මත පදනම් වූ අඩු වියදම් පිරිවෙන ක්රමයක් වන ලාභාංශ ප්රතිස්ථාපනය කිරීමේ ක්රමයක් (දන්නා ලෙස ද හැඳින්වේ) DRIP ගිණුමක් ලෙස), සහ වසර 10 ක් හෝ ඊට වැඩි කාලයක් සඳහා අරමුදල් අවශ්ය නොවනු ඇත. ඓතිහාසික අත්දැකීම් මත පදනම් වූ හොඳම ක්රියාමාර්ගය වන්නේ autopilot යන්නයි. එනම් ඔබේ චෙක්පත් හෝ ඉතුරුම් ගිණුමෙන් සෘජු මුදල් ආපසු ගැනීම සඳහා ආයෝජනය කිරීම, ලාභාංශ reinvest කරන්න , S & P 500 මත පදනම් වූ අවම අවදානමක්, ඉහළම ගුණාත්මකභාවය, වඩාත්ම ආකර්ෂණීය වටිනා කොටස් හෝ දර්ශක අරමුදල් මිලදී ගැනීමට පමණක් අවධානය යොමු කරන්න.

මෙය සිදු කිරීමෙන් පසුව, ඔබේ තිරය ඉදිරිපිට වාඩිවී සිටින විට, අන්තර්ජාලයේ ලැයිස්තුගත වෙළඳපල වටිනාකම ඉහලට ඔසවන්නේ නැත. මෙම තත්වය තුළ ඔබේ අභිප්රාය වන්නේ, ඊලඟ දශක කිහිපය තුළ ඔබ බොහෝ සෙයින් වටිනවා යැයි අපේක්ෂා කරන, ඇමරිකාවේ, ඉන්කෝපරේටනය අත්පත් කර ගැනීමයි. වසර දෙකක් හෝ තුනක් පදනම් කරගත් වුවත්, මෙම වාතාවරණය තුළ අර්ථාන්විත නොවන බව පෙනේ. එසේනම්, වත්කම්වල මිල උච්චාවචනයන්හි චිත්තවේගීය ශක්තිය ක්රියාත්මක වන්නේ මන්ද? ඒ වෙනුවට, සෑම මාස හයක් හෝ අවුරුද්දකටම සුදුසුකම් ලත් ආයෝජන උපදේශකවරයෙකු හමුවිය හැකි, ඔබේ පෞද්ගලික අවශ්යතාවයන් සහ අවදානම් පැතිකඩ සපුරාලීමට සැලසුම් කරන ලද කොන්සර්වේටිව් කළඹ ප්රතිපාදන මත පදනම් වූ හොඳ වාර්තාවක් ඇත. සමාගම් තවමත් සිත් ඇදගන්නා, සාධාරණ ලෙස අගය කළ හොත්, මුදල් අවශ්යතා සඳහා ඔබේ දෘෂ්ටිය වෙනස් වී නොමැති නම්, ඔබට කිසිවක් කිරීමට අවශ්ය නොවේ. පසුගිය සියගණනක් පුරා පැවති ඓතිහාසික පූර්වාදර්ශය සත්යයක් නම්, ඔබ ඔබේම වෙළඳාමෙන් හෝ වත්කම් වලින් මුදල් හෝ භාණ්ඩ වැනි රන් භාණ්ඩ වලට මුදල් ලබා ගැනීමෙන් ඔබට වඩා වැඩි ධනයක් සමග අවසන් වනු ඇත.